인문학
사회과학
자연과학
공학
의약학
농수해양학
예술체육학
복합학
DBpia AI
AI 에이전트
AI 아이디어
AI 리더
AI 뷰어
Citeasy
크롬 서지관리 다운로드
지원사업
학술연구/단체지원/교육 등 연구자 활동을 지속하도록 DBpia가 지원하고 있어요.
커뮤니티
연구자들이 자신의 연구와 전문성을 널리 알리고, 새로운 협력의 기회를 만들 수 있는 네트워킹 공간이에요.
논문 기본 정보
- 자료유형
- 학술저널
- 저자정보
- 저널정보
- 한국자료분석학회 Journal of The Korean Data Analysis Society Journal of The Korean Data Analysis Society Vol.27 No.4
- 발행연도
- 2025.8
- 수록면
- 1,181 - 1,196 (16page)
- DOI
- 10.37727/jkdas.2025.27.4.1181
이용수
초록· 키워드
중국 금융시장은 실물시장의 성장과 함께 급격한 성장을 이루었다. 본 연구는 세계적으로 주요한 신흥시장이 된 중국의 주가지수와 다른 신흥시장인 한국, 그리고 선진시장인 일본, 미국, 유럽연합의 주가지수 간에 비대칭 인과성의 존재 및 비대칭 인과성의 시간 가변적 특성을 확인한다. 이를 위해 Hatemi-J(2012)가 제안한 부트스트랩핑 비대칭 그랜저 인과관계 검정법을 선진국 및 신흥국 주가지수 간의 비대칭 연계성 분석에 도입하여 200일 Rolling Window 분석을 진행한다. 또한 이를 통해 중국 주가지수와 한국, 일본, 미국, 유럽연합 주가지수 간의 대칭 및 비대칭 그랜저 인과관계의 시간 가변적인 차별성을 검정하였다. 주요 분석결과에 따르면, 정태분석의 비대칭 모형에서 중국 주가지수의 상승성분(+)이 한국, 일본, 미국, 유럽 등 주가지수의 상승성분(+)에 유의한 영향을 미치지 않았으나 중국 주가지수의 하락성분(-)은 유럽을 제외한 한국, 일본, 미국 등 주가지수의 하락성분(-)에 유의한 영향을 주는 것으로 나타난 것이다. 그리고 Rolling Window 분석에서 중국 주가지수가 타 시장 주가지수에 대해 유출 및 유입된 영향이 모두 시간가변적인 특성을 보이며, 이런 특성은 대칭 및 비대칭모형에서 모두 존재한 것으로 확인되었다. 특히 중국 주가지수 하락성분(-)이 선진국 주가지수 하락성분(-)에 주는 영향은 2020년 코로나19 사태 이후에 유의한 것으로 확인하였다.
#비대칭 그랜저 인과관계
#시간 가변성
#부트스트랩핑
#중국 주식시장
#Asymmetric Granger Causality
#Rolling Window Analysis
#Time Varying
#Bootstrapping
#Chinese Stock Market
상세정보 수정요청해당 페이지 내 제목·저자·목차·페이지정보가 잘못된 경우 알려주세요!
목차
- 요약
- 1. 서론
- 2. 연구자료 및 분석방법
- 3. 분석결과
- 4. 결론
- References
- Abstract
참고문헌
참고문헌 신청최근 본 자료
UCI(KEPA) : I410-151-25-02-093873636
